澳股投资攻略|7档最值得投资的澳洲股票

澳洲在多数人心中，是一个适合退休居住的国家，毕竟它地大物博、风景优美而且充满各种自然资源。但除了退休外，其实澳洲算是中国人非常亲密的国家。无论是之前流行一时的打工度假、还是留学、移民，澳洲都是许多人的首选。

今天，想从投资的角度来介绍一下澳洲股票，希望大家可以知道这个远在南半球的全球矿产最丰富的国家到底有什么样的投资机会?投资人该如何投资澳洲股票？

澳洲股票投资亮点

澳洲股票投资的优势有二。

投资澳洲股票优势一：长期稳定的报酬

澳洲本身作为南半球经济最发达的国家，加上拥有丰富的农牧业与矿物，自1991年至今，只有因为2020年疫情景气有衰退，其余的33年都有正成长，而且自1990年至今，澳股大盘的年报酬率高达11.8%，平均殖利率更是高达4%，可以说澳股本身就是一个非常适合长期投资的标的。

投资澳洲股票优势二：其他地区不稳定因素增加

过去投资人多把注意力聚焦在美股、港股、日股上，主要的原因是因为距离近、比较熟悉，加上新闻媒体多半报导的海外就是美国，自然而然对南半球的投资比较少关注。但目前全球地缘政治引发的争端越来越频繁，北半球有乌俄、以巴，相比之下，孤悬海外的澳洲算是全球政治、经济最稳定的国家之一。

澳股很可能吸引全球想避险的资金开始关注，加上目前处于降息循环开始的第一年，许多国家为了刺激国内经济会加大基建的投资，未来原物料的需求也会增加，澳股有机会获得更多关注。综上所述，澳洲目前可以说是全球投资市场中变数最少的国家。

7档最值得投资的澳洲股票

接下来我们继续分析哪些企业值得关注，本文会介绍7档在2024年最值得购买的澳州股票。

1️⃣ 必和必拓集团(BHP)

必和必拓（BHP.AU）是全球最大的矿业公司，也是澳州市值最大的企业，总部位于澳洲墨尔本，是成立时间过百年的老牌企业。

该公司目前的投资优势就是2024年中国景气有望在政策支持下复苏，带动铜铁等矿物价格上涨，加上全球通膨放缓，贷款利率下滑对于矿业公司等重资产企业来说债务压力会小很多。

同时镍价在2023年跌了40%之后，许多中小型矿场纷纷倒闭或停产，供给减少，但需求随着电动车用辆持续攀升，做为锂电池主要原料的镍价格有支撑，长线前景可期。

而该公司目前价格最主要的支撑就是殖利率，公司目前殖利率约在5.5%左右且本益比仅11倍，相对便宜，因此价格有支撑除非中国或全球景气近一步衰退等制铜铁镍等矿物价格近一步大跌，否则必和必拓属于下跌有限、上涨空间多且殖利率高的标的，无论是波段还是长线投资都值得关注。

2️⃣ 力拓( RIO )

力拓（RIO.AU）是全球第二大矿业公司，整体来说利多与利空的点和必和必拓一致，都是欧美各国在停止从俄罗斯采购原物料后的另一个转单受惠股。

相比必何必拓，力拓的第二大优势就是公司资产较轻，整体负债比较必和必拓低，因此在高息环境下负担较小，未来若高息时间持续比预期更长，力拓的现金流会比必和必拓更健康。

再来就是力拓的殖利率比必和必拓高，约有6%，相对来说投资人若追求高息收，力拓会是更适合的选择。

不过公司的规模比必和必拓小也就表示单位成本会更高，因此未来若铜铁或镍、锂等矿物的需求比预期的更多，需求更大的话，力拓的获利成长幅度会比必和必拓更低。

3️⃣ 澳洲联邦银行(CBA)

银行业算是这波升息循环中受伤最深的企业之一，毕竟通膨导致贷款人数变少、甚至呆帐增加。但澳洲银行本身算是这波升息循环中影响最小的。

公司的获利2022、2023年没有受到太大影响，甚至2023年的ROE还因为回购库藏股的关系增加了1.3%来到14%，是澳洲所有上市的银行中最高的，而且CBA.AU虽然不以高殖利率闻名，但目前股价换算2023年的配息金额仍有4%左右的报酬率，和大盘平均差不多，不会特别贵。

至于2024年受惠地缘战争频繁，全球避险基金或移民者增加，预估房租将上涨10%，迫使许多人会选择买房，从2023年下旬开始，房贷金额就开始持续增加，而这部分业务增加将使CBA赚取更多利差收益，因此前景可期。

因此从长期投资的角度来看，战争风险降低全球景气增加，CBA业务也会跟着增加，战争风险提高，移民人数增加，CBA获利还是会增加，无论从哪个角度考虑，CBA的投资风险都很低，长期投资者可以多多关注。

短线波段交易者可以等股价跌到相对低点（参考布林通道下轨或季线以下）再行布局。

4️⃣ Zip Co Limited(ZIP)

Zip（ZIP.AU）是一间主营支付的金融公司，目前主要的业务有三个，分别是个人信用贷款、分期融资以极中小企业贷款，其中个人贷款与分期是主要的收入来源，也就是之前很红的BNPL（Buy Now, Pay Later）。这类公司的收入与VISA/MASTER等信用卡公司类似，收入就是客户延迟还款或分期还款的利息收入以及使用本平台付费的抽成。

主要的客户就是一些自营商、摊贩或学生等没有能力办信用卡的客户，由于线上购物逐渐成为消费主流，这些没有信用卡但需要在网路上消费的需求日渐增加，因此BNPL的市场前景很高。

过去两年BNPL受算是升息最大受灾户，由于主营的客户多属于收入不稳定的经济弱势族群，他们违约的风险更高，多数BNPL公司股价都大跌。

ZIP也从巅峰的14元跌到最低0.25左右。不过随着升息循环结束，公司的业务也开始增加，呆帐也开始减少。统计到2023年底，公司的股价已经回升到0.7元，从低点已经涨了3倍。随着2024年将近一步开始降息，未来坏帐可望近一步减少且客户可望持续增加，值得投资人关注。

5️⃣西农集团(WES)

澳洲最大的零售商，西农集团（WES.AU）也是百年老店，1914年成立，1984年上市，也是澳洲员工人数最多的企业，在全澳洲员工人数超过22万名员工。

2024年本身就是零售业利多的一年，毕竟消费需求复苏，零售业本身业绩就有望成长，像好事多与walmart都表示2024年会是成长的一年。

而且零售业本身估值也不像许多AI股那么高，泡沫较小，买起来更安全。因此从避险的角度来说，WES是值得关注的标的。

公司目前仍处于多头走势，长线上可以定期定额购买，若想做波段投资，可以趁股价跌到布林通道下轨时进场，碰到上轨或前高时出场。

6️⃣ CSL Limited(CSL)

CSL杰特公司（CSL.AU）是澳洲最大的医疗保健公司，主要业务是药物开发与制造，像各种免疫用药或流感疫苗等。由于全球高龄化持续，药费也是年年上涨，医疗健保公司的收入本身就会稳定增加。

但2023年市场资金多集中在AI科技产业，许多获利有增加的医疗保健公司股价反而没有太大幅度上涨，甚至市场认为他们有很多都属于疫情受惠概念股，在后疫情时代，随着打疫苗人数下降，很多医疗保健公司甚至受到无望之间股价下跌，因此2024这些医疗保健公司有机会补涨。毕竟他们获利成长明确、估值相对合理，值得投资人关注。